近日，平安銀行(12.64, 0.07, 0.56%)發(fā)布了2015年半年度業(yè)績報告。在宏觀經(jīng)濟(jì)整體下行的大環(huán)境下，平安銀行各項(xiàng)業(yè)績實(shí)現(xiàn)逆市增長。上半年，該行實(shí)現(xiàn)營業(yè)收入465.75億元，同比增長34.09%；凈利潤115.85億元，同比增長15.02%。

　　但是，從近期發(fā)布半年報的幾家銀行來看，受宏觀經(jīng)濟(jì)的影響，銀行不良率持續(xù)上升。其中，上半年平安銀行的不良貸款率為1.32%，較上年末上升0.30%。該行高管表示，銀行的不良資產(chǎn)跟宏觀經(jīng)濟(jì)密切相關(guān)，只要經(jīng)濟(jì)還在下滑，銀行的壞賬還會增加；當(dāng)經(jīng)濟(jì)企穩(wěn)，銀行的不良率才會有所改善。

　　平安盈利水平逆市提升

　　2015年上半年，中國經(jīng)濟(jì)進(jìn)入“新常態(tài)”，央行[微博]三次降息及擴(kuò)大存款上浮區(qū)間導(dǎo)致銀行息差縮窄，銀行業(yè)經(jīng)營面臨著存款增速減緩、風(fēng)險加速上升等諸多挑戰(zhàn)。與此同時，存款保險制度正式實(shí)施，利率市場化進(jìn)程進(jìn)一步加快，互聯(lián)網(wǎng)金融持續(xù)升溫，給銀行經(jīng)營帶來較大挑戰(zhàn)。

　　相較于研究機(jī)構(gòu)偏保守的預(yù)測，平安銀行的半年報數(shù)據(jù)顯得分外亮眼。2015年上半年，該行實(shí)現(xiàn)營業(yè)收入465.75億元，同比增長34.09%；受益于投行、托管、結(jié)算等業(yè)務(wù)的快速發(fā)展，實(shí)現(xiàn)手續(xù)費(fèi)及傭金凈收入137.22億元，同比增幅76.58%。準(zhǔn)備前營業(yè)利潤281.90億元，同比增長48.39%。凈利潤115.85億元，同比增長15.02%。

　　上述利潤增速高于市場對銀行業(yè)整體水平的預(yù)測。

　　此外，該行的資產(chǎn)規(guī)模也在穩(wěn)步增長。上半年，該行資產(chǎn)總額25，705.08億元，較年初增長17.56%。存款16，551.12億元，較年初增長7.95%；貸款和墊款11，878.34億元，較年初增長15.92%。非銀同業(yè)存款較年初增加逾2000億元，較年初增長89%。其中活期存款增量占比達(dá)59%，負(fù)債成本得以有效控制。

　　平安銀行行長邵平表示，上半年各項(xiàng)收入和盈利指標(biāo)均保持了平穩(wěn)增長的態(tài)勢，源于該行在過去兩年轉(zhuǎn)型成果的基礎(chǔ)上，堅(jiān)持“變革、創(chuàng)新、發(fā)展”，持續(xù)加快改革轉(zhuǎn)型步伐，穩(wěn)健進(jìn)取。

　　邵平介紹，2015年上半年，央行數(shù)次降息、降準(zhǔn)，銀行利差普遍縮窄，該行通過優(yōu)化結(jié)構(gòu)以及加強(qiáng)定價管理，提高資源使用效率，凈利差、凈息差逆市提升，分別同比提升25、21個基點(diǎn)至2.57%、2.71%。

　　此外，受益于投行、托管等業(yè)務(wù)的快速增長，該行的中間業(yè)務(wù)收入大幅增加，理財與結(jié)算、信用卡等業(yè)務(wù)手續(xù)費(fèi)收入也保持了良好表現(xiàn)。上半年，該行實(shí)現(xiàn)中間收入154.57億元，同比增長51.85%，中收占比達(dá)到33.19%的歷史新高。

　　值得一提的是，上半年該行計提撥備129.23億元，同比增長達(dá)128.64%，抗風(fēng)險能力大幅提高。

　　銀行不良率擴(kuò)展至珠三角地區(qū)

　　從近期發(fā)布半年報的幾家銀行來看，受宏觀經(jīng)濟(jì)的影響，銀行不良率持續(xù)上升。

　　銀監(jiān)會網(wǎng)站近日發(fā)布的2015年二季度主要監(jiān)管指標(biāo)數(shù)據(jù)顯示，二季度末商業(yè)銀行不良貸款余額為10919億元，較上季末增加1094億元。商業(yè)銀行不良貸款率1.50%，較上季末上升0.11個百分點(diǎn)。

　　監(jiān)管數(shù)據(jù)顯示，不良貸款余額數(shù)量最大的是國有大型商業(yè)銀行，今年6月末為6074億元，不良率為1.48%。其次是股份制商業(yè)銀行，不良貸款余額為2118億元，不良率為1.35%。城商行和農(nóng)商行的不良貸款余額分別為1120億元和1474億元，不良率分別為1.37%和2.20%。

　　再看上市銀行2015年的中報數(shù)據(jù)。根據(jù)平安銀行剛剛披露的上半年年報，該行不良貸款率為1.32%，較上年末上升0.30%；此前南京銀行(17.44, -0.05, -0.29%)和華夏銀行(10.94,-0.05, -0.45%)發(fā)布的半年報數(shù)據(jù)顯示，南京銀行不良貸款余額19.42億元，較年初增長3.03億元；不良率0.95%，較年初上升0.01個百分點(diǎn)；華夏銀行的不良貸款余額為136.68億元，較年初增加34.23億元；不良貸款率1.35%，較年初大幅上升0.26個百分點(diǎn)。

　　多數(shù)機(jī)構(gòu)認(rèn)為，上市銀行目前發(fā)布的中報數(shù)據(jù)顯示，不良率的提高使上市銀行的資產(chǎn)質(zhì)量風(fēng)險問題有所暴露，應(yīng)警惕不良資產(chǎn)進(jìn)一步惡化。盡管平安銀行的不良率低于行業(yè)平均水平，但該行主管風(fēng)控的副行長趙繼臣仍然坦承，隨著宏觀經(jīng)濟(jì)的下行，該行不良率或?qū)⒊掷m(xù)上升。從不良產(chǎn)生的區(qū)域來看，該行過去兩年的不良資產(chǎn)主要集中在上海、溫州等長三角區(qū)域，行業(yè)主要是上海鋼貿(mào)產(chǎn)業(yè)和長三角一些低端制造業(yè)。

　　“但今年以來，產(chǎn)生不良資產(chǎn)的區(qū)域從原來的長三角區(qū)域擴(kuò)展到福建、珠三角區(qū)域，其中長三角的不良資產(chǎn)占比最大，高達(dá)40%；發(fā)生不良的行業(yè)也擴(kuò)展到大宗商品的煤貿(mào)、油貿(mào)行業(yè)�！壁w繼臣這樣告訴記者。

　　趙繼臣介紹，對于呆、壞賬較多的行業(yè)，該行采取了及時“退出”策略�！吧习肽昶桨层y行已相繼退出一些低端制造業(yè)；針對鋼貿(mào)這樣已經(jīng)產(chǎn)生壞賬的行業(yè)，我們也提前做了預(yù)警，并及時退出了鋼貿(mào)、煤貿(mào)、油貿(mào)等大宗商品領(lǐng)域。”對于未來不良資產(chǎn)的發(fā)展趨勢，趙繼臣表示，銀行的不良資產(chǎn)跟宏觀經(jīng)濟(jì)密切相關(guān)，只要經(jīng)濟(jì)還在下滑，銀行的壞賬還會增加；當(dāng)經(jīng)濟(jì)企穩(wěn)，銀行的不良率才會有所改善。